Инвестиции в малый бизнес венчурные фонды

1. Российский фонд прямых инвестиций (РФПИ)

На вершине пирамиды находится РФПИ. Его зарезервированный капитал сегодня составляет $10 млрд. В первую очередь он выступает соинвестором для международных компаний, которые сегодня вкладываются в Россию. Допустим, компания из Саудовской Аравии решила взаимодействовать с одной из компаний России. В этом случае РФПИ – нужный институт развития, который поможет партнерству. Для работы с фондом есть одно главное условие: РФПИ вносит ровно столько денег (или меньше), сколько вносит другой соинвестор. Для крупного бизнеса это очень интересный инструмент. Общение с РФПИ происходит напрямую, необходимо встречаться и общаться. А решение по инвестициям в проект принимают советы разного уровня.

На следующем уровне пирамиды – фонд «Роснано». Его бюджет в 2015 г. составлял примерно 150 млрд руб., но цифра постоянно меняется. «Роснано» имеет наибольший финансовый потенциал для инвестирования в малые и средние предприятия, разрабатывающие новые технологии. Фонд рассматривает проекты, которые имеют ценность в долгосрочной перспективе. После того как бизнес достигнет зрелости, «Роснано» продает свою долю. Корпорация имеет мощный административный ресурс в виде связей с «Газпромом», РЖД, другими гигантами. Именно портфельные компании «Роснано» получают определенный приоритет по размещению заказа. На сайте «Роснано» предусмотрен личный кабинет заявителя, через который подается заявка и отслеживаются все этапы ее рассмотрения. Но в своих решениях фонд не торопится, средний срок рассмотрения проекта – 180 дней, проект проходит многоступенчатую экспертизу.

3. Российская венчурная компания (РВК)

На третьем сверху уровне пирамиды – РВК с бюджетом чуть более 30 млрд руб. Компания не общается напрямую с бизнесменами. Этим занимаются венчурные фонды-партнеры. Подать заявку в любой венчурный фонд можно через интернет. Важно обратиться в фонд, который специализируется на отрасли, где работает предприниматель. Венчурный партнер берет на себя издержки по полной юридической, финансовой, маркетинговой и технической экспертизе проекта. Основные задачи бизнесмена – правильно подготовить документы, на что может уйти около месяца, обосновать траты запрашиваемых денег и убедительно представить проект. Если все сложится удачно, ждать первого транша придется до полугода. В один проект фонд может вложить до 25 млн руб.

4. Фонд развития промышленности (ФРП)

На четвертом уровне пирамиды – ФРП при Минпромторге. Общий бюджет инвестпроектов фонда сегодня составляет 106,2 млрд руб. ФРП – что-то вроде единого окна для всех программ развития: для малого, среднего, крупного бизнеса в промышленности. Фонд выделяет кредиты на срок до семи лет по ставке 5% в диапазоне от 50 млн до 500 млн руб. ФРП поддерживает инвестиционные проекты с высоким уровнем проработки и готовности – сюда стартапы не подойдут. Деньги предоставляются только по принципу софинансирования. Процедура получения кредита такая же, как в банке, но акцент делается не столько на финансовые показатели, сколько на будущую выгоду для государства. Оценивается бюджетная и социальная эффективность проекта.

5. Фонд «Сколково»

По схожей системе работает и фонд «Сколково». Бюджетное финансирование фонда в 2015 г. составило 38,6 млрд руб. Он специализируется на инфраструктурной поддержке проектов НИОКР. Доступ к инструментам поддержки имеют в первую очередь компании – резиденты «Сколково». Фонд выращивает проекты для последующей коммерциализации и помогает им выйти на зарубежные рынки. Но денег дает немного: от 1–5 млн до 30 млн руб. на разных этапах. На заключительной стадии бизнес сам должен найти соинвестора.

6. Корпорация МСП

Корпорация развития малого и среднего предпринимательства (Корпорация МСП) располагает 50 млрд руб. Основная ее помощь малому и среднему предпринимательству – гарантии по кредитам, которые малым и средним предприятиям выдают банки. Поддержку можно запросить через сайт корпорации. «МСП банк» (на основе банка и Агентства кредитных гарантий была создана Корпорация МСП) работает с малым и средним бизнесом не напрямую, а через банки-партнеры. Их около 150. Конкретную региональную организацию можно найти на сайте «МСП банка» в разделе «Где получить поддержку». Если заявка будет одобрена, бизнесмен получит более низкую ставку по кредиту. Ставка достаточно конкурентоспособная по сегодняшним меркам – около 13%. Впрочем, если бизнесу нужен кредит на долгий срок, лучше искать другие источники финансирования.

7. Фонд Бортника

В основании пирамиды расположился Фонд содействия развитию малых форм предприятий в научно-технической сфере (известный как Фонд Бортника). В 2015 г. он получил из федерального бюджета 8,5 млрд руб. Это один из активно действующих фондов, который дает деньги на развитие как стартапа, так и экспорта. Молодой ученый 18–28 лет может получить в фонде первый грант в 400 000 руб. для старта. Например, фонд может поддержать разработку препарата для лечения раковых заболеваний.

Все эти фонды федеральные. Однако бизнесу стоит обратить внимание на инструменты, которые есть у региональных властей. Например, компания реализует инвестиционный проект и берет кредит в банке. Она может обратиться в министерство экономического развития своего региона и получить частичное субсидирование процентной ставки по кредиту. В министерстве предоставят инструкцию, как воспользоваться этой формой господдержки. Этот инструмент работает сегодня по всей России.

Фонд содействия развитию венчурных инвестиций в малые предприятия

Фонд развития венчурного инвестирования города Москвы

ИНВЕСТИЦИИ В СТАРТАПЫ

Как это работает?

Фонд содействия развитию венчурных инвестиций в малые предприятия в научно-технической сфере города Москвы предоставляет льготные займы инновационным проектам на стадии Seed и Pre-seed, получившим финансовую поддержку в виде инвестиции от частных инвесторов, прошедших конкурсный отбор. Основная цель данной инициативы направлена на поддержку уже имеющихся инвесторов и увеличение их числа в городе Москве, а также входящих в инновационные проекты на самых ранних стадиях, и стартапов, получивших инвестиции.

Заем предоставляется только при условии выделения средств в проект частным инвестором. Размер займа со стороны Фонда в два раза больше размера инвестиций, предоставляемых частным инвестором. При этом, в обеспечение выполнения обязательств, Фонд берет в залог долю в инновационном предприятии.

Компаниям

Инвесторы отбираются Фондом на конкурсной основе. Среди инвесторов, работающих с Фондом, известные бизнес-ангелы и венчурные фонды, специализирующиеся на вложениях в проекты ранних стадий.

Как оформить заявку?

Заявку на совместное инвестирование в инновационное предприятие и на получение инвестиционного займа в Фонд предоставляет инвестор. В составе заявки должны быть следующие документы:

— краткое описание проекта;

— копии уставных документов (если зарегистрировано юр.лицо);

— оценка стоимости проекта;

— заявка Инвестора с графиком траншей;

— целевые показатели эффективности и календарный план их выполнения;

— инвестиционное соглашение (term-sheet) об основных условиях сделки между Инвестором и Инновационным предприятием.

Процедура рассмотрения заявки:

— предоставление заявки Инвестором;

— предварительное рассмотрение заявки экспертами Фонда;

— презентация заявки на заседании Экспертного совета Фонда;

— подтверждение о внесении средств от Инвестора;

— подписание Договора о совместном инвестировании;

— подписание Договора инвестиционного займа;

— подписание Договора залога;

— осуществление перевода средств Фонда в инновационное предприятие.

Получить консультации по оформлению заявки можно у специалистов Фонда по телефонам: 8 (495) 780-92-77/76.

Предоставление льготных целевых займов высокотехнологичным компаниям, являющимися эмитентами Сектора РИИ ММВБ

Как это работает?

Фонд содействия развитию венчурных инвестиций в малые предприятия в научно-технической сфере города Москвы предоставляет льготные целевые займы компаниям, являющимися эмитентами Сектора Рынка Инноваций и Инвестиций при ЗАО «Фондовая биржа ММВБ». Основная цель данной инициативы направлена на поддержку высокотехнологичных компаний, размещенных в Секторе РИИ, путем предоставления целевого займа под льготный процент.

Целевой займ предоставляется в размере до 30 миллионов рублей в одну компанию. Сумма займа не должна превышать 10% от рыночной стоимости Инновационной компании. Срок и процентная ставка по займу устанавливаются решением Правления Фонда в каждом случае индивидуально.

Как оформить заявку?

Заявку на финансирование и получение целевого займа в Фонд предоставляет инновационная компания. В составе заявки должны быть следующие документы:

• Презентация-описание инновационного предприятия
• Копии уставных документов
• Оценка стоимости предприятия
• Смета расходов предприятия
• Финансовая модель предприятия

При необходимости Фонд вправе запросить дополнительные документы.

Процедура рассмотрения заявки

• Предоставление заявки в Фонд
• Предварительное рассмотрение заявки экспертами Фонда
• Презентация заявки на Заседании Экспертного Совета Фонда
• Подписание необходимых договоров
• Оформление передачи акций инновационной компании в залог
• Осуществление перевода средств Фонда в инновационное предприятие
• При необходимости подписание иных документов

Получить консультации по оформлению заявки можно у специалистов Фонда по телефонам: 8 (495) 780-92-77/76.

Фонд содействия развитию венчурных инвестиций в малые предприятия

Фонд содействия развитию венчурных инвестиций в малые предприятия в научно-технической сфере города Москвы был создан Департаментом науки, промышленной политики и предпринимательства города Москвы при поддержке ОАО «РВК» с целью создания благоприятных условий для развития в городе Москве венчурного инвестирования.

В настоящее время Фонд реализует следующие инвестиционные программы:

1. Инвестиционные льготные займы стартапам (совместно с частными инвесторами) в размере до 36 миллионов рублей.

2. Льготные займы на финансирование эмитентов РИИ ММВБ (высокотехнологичные компании, размещенные в Секторе Рынка Инноваций и Инвестиций при ЗАО «Фондовая биржа ММВБ») в размере до 30 миллионов рублей.

3. Льготные займы на финансирование подготовки инновационных предприятий к размещению акций в Секторе РИИ, Сегменте РИИ-Прайм, Секторе Роста ПАО Московская Биржа в размере до 30 миллионов рублей.

1. ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ЗАЙМЫ:

Фонд рассматривает любые инновационные проекты в научно- технической сфере. В портфеле Фонда – IT проекты, рекламные, медицинские, из сферы спорта и промышленности.

Фонд предоставляет льготные займы инновационным проектам на стадии Seed (тестируется прототип, идет поиск первых инвесторов и подготовка к пуску проекта) и Pre-seed (стадия, когда есть идея и четкое понимание что именно надо покупателям, однако еще нет ясного представления о том, как эту идею лучше реализовывать), зарегистрированным в городе Москве, получившим финансовую поддержку в виде инвестиции от частных инвесторов — партнеров Фонда. При этом он не вмешивается в операционную деятельность компании, но осуществляет регулярный мониторинг и анализ выполнения финансовых и операционных KPI и других показателей, которые становятся известными Фонду, а также контролирует расходование средств Фонда и инвестора в соответствии с утвержденной сметой.

Инвестиционный займ предоставляется на льготных условиях сроком от 3 до 6 лет. Процентная ставка по займу составляет 12%, срок займа не более 3-х лет с отсрочкой погашения тела займа и начисленных процентов до двух лет, сумма займа от 500 тысяч до 36 миллионов рублей в одно инновационное предприятие.

Займ предоставляется только при условии выделения средств в проект частным инвестором. При этом Фонд берет, в обеспечение выполнения обязательств, в залог долю в инновационном предприятии. Минимальный размер инвестиций частного инвестора должен составить 50%, 75%, 100% или 200% от размера займа Фонда при сумме такого займа соответственно до 8, 12, 18 или 36 млн.руб.

Фонд работает только совместно с аккредитованными Фондом инвесторами, стартаперы напрямую не могут получить поддержку, только через частных инвесторов.

Для получения инвестиционного займа на льготных условиях Вам потребуется:

1. Связаться с аккредитованным инвестором Фонда по указанному телефону или отправить письмо по электронной почте и четко изложить инвестору суть проекта (Найти информацию об инвесторах Фонда можно перейдя по следующей ссылке: http://www.mosinnov.ru/investors_list.html).

Если у Вас уже есть инвестор, который готов проинвестировать свои средства в Ваш проект, но он не является партнером Фонда, то он может стать им — сейчас Фонд на регулярной основе проводит аккредитацию инвесторов.

2. При достижении договоренности с инвестором о финансировании проекта, инвестор готовит заявку на получение инвестиционного займа и предоставляет ее в Фонд.

В составе заявки должны быть следующие документы и их электронные копии:

– Краткое описание проекта.

– Копии уставных документов (если зарегистрировано юр.лицо).

– Смета расходов и предполагаемый график финансирования.

– Оценка стоимости проекта от инвестора.

– Заявка Инвестора с графиком траншей.

– Целевые показатели эффективности и календарный план их выполнения.

– Финансовая модель (план).

– Инвестиционное соглашение (term-sheet) об основных условиях сделки между Инвестором и Инновационным предприятием.

– При необходимости Фонд вправе запросить дополнительные документы.

3. Фонд рассматривает заявку на получение Инвестиционного займа и выносит ее на одобрение Экспертного совета, куда приглашаются инвестор и начинающий предприниматель для защиты своего проекта.

4. При принятии положительного решения о выделении средств на проект, Фонд, совместно с инвестором и предпринимателем готовят комплект документов для сделки и подписывают договоры с приложениями о предоставлении инвестиционного займа.

2. ЛЬГОТНЫЕ ЗАЙМЫ ДЛЯ ЭМИТЕНТОВ РИИ ММВБ ЗАЙМЫ:

Фонд предоставляет льготные целевые займы компаниям, являющимися эмитентами Сектора Рынка Инноваций и Инвестиций при ПАО «Московская биржа». Максимальная сумма целевого займа – 30 млн. рублей, процентная ставка от 1 до 2 ставок рефинансирования Центрального банка РФ.

Для получения займа на льготных условиях Вам потребуется оформить заявку, предоставленную от имени инновационной компании.

В составе заявки должны быть следующие документы:

– Презентация инновационного предприятия.

– Копии уставных документов.

– Смета расходов предприятия и предполагаемый график финансирования.

– Финансовая модель предприятия.

– При необходимости Фонд вправе запросить дополнительные документы.

Процедура рассмотрения заявки:

1. предоставление заявки в Фонд;

2. предварительное рассмотрение заявки экспертами Фонда;

3. рассмотрение заявки на Заседании Экспертного Совета Фонда;

4. подписание необходимых договоров;

5. оформление передачи акций инновационной компании в залог;

6. осуществление перевода средств Фонда в инновационное предприятие;

7. при необходимости подписание иных документов.

3. ЛЬГОТНЫЕ ЗАЙМЫ НА ФИНАНСИРОВАНИЕ ПОДГОТОВКИ ИННОВАЦИОННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ К РАЗМЕЩЕНИЮ АКЦИЙ В СЕКТОРЕ РИИ, СЕГМЕНТЕ РИИ-ПРАЙМ, СЕКТОРЕ РОСТА ПАО МОСКОВСКАЯ БИРЖА:

Фонд осуществляет поддержку компаний, которые готовятся к размещению акций на ПАО Московская Биржа. Льготный займ выделяется на конкретную цель (целевой займ) – подготовка к выходу на IPO (размещению акций на ПАО Московская Биржа). Размер займа – до 30 млн. руб. Срок займа – до 2-х лет. Процентная ставка от 1 до 1,5 ключевой ставки ЦБ РФ.

Фонд предъявляет следующие требования к заявителям, которые готовятся к размещению акций на ПАО Московская биржа:

– Регистрация предприятия и наличие офиса в Москве.

– Количество работников не менее 70 человек.

– Выручка 2 года не менее 1 млрд. рублей.

– Положительная чистая прибыль за последний год.

– Планы по выходу на IPO в Секторе РИИ, Сегменте РИИ-Прайм, Секторе Роста ПАО Московской Биржи.

– Разработка или применение предприятием инновационных технологий.

Для получения займа на льготных условиях Вам потребуется оформить заявку.

В составе заявки должны быть следующие документы:

– Копии уставных документов.

– Смета расходов на Подготовку к IPO.

– План-график Подготовки к IPO.

– Расчет Цены акций.

– Пояснительная записка и документы, подтверждающие выполнение требований к предприятию.

Процедура рассмотрения заявки:

1. предоставление заявки в Фонд;

2. предварительное рассмотрение заявки экспертами Фонда;

3. рассмотрение заявки на Заседании Экспертного Совета Фонда;

4. рассмотрение заявки на Управляющем совете;

5. подписание необходимых договоров;

6. оформление передачи акций инновационной компании в залог;

7. при необходимости подписание иных документов;

8. осуществление перевода средств Фонда в инновационное предприятие.

Более подробную информацию о займах Фонда Вы можете получить, позвонив по телефонам Фонда: +7 (495) 780-92-76, +7 (495) 780-92-77.

Источники: http://www.vedomosti.ru/management/blogs/2016/11/25/666863-dengi-v-fondah, http://investmoscow.ru/investor-guide/business-conditions/business-support/fiscal-support-methods/easy-loans/investments-in-small-businesses/, http://www.mbm.ru/informatsiia/podderzhka/3605/163984/

Источник: invest-4you.ru