Распоряжение Банка России от 30 апреля 2014 г. № Р-361 «О распределении обязанностей по контролю и надзору за деятельностью субъектов рынка коллективных инвестиций в Банке России»
В целях контроля и надзора за деятельностью негосударственных пенсионных фондов, управляющих компаний, специализированных депозитариев в области негосударственного пенсионного обеспечения, обязательного пенсионного страхования, деятельностью акционерных инвестиционных фондов, управляющих компаний, специализированных депозитариев, агентов по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев обязываю:
1. Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления (Габуния Ф.Г.) осуществлять контроль и надзор за следующими организациями:
негосударственными пенсионными фондами, осуществляющими деятельность по негосударственному пенсионному обеспечению и обязательному пенсионному страхованию;
специализированными депозитариями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, в том числе специализированными депозитариями ипотечного покрытия, за исключением деятельности по осуществлению ими контроля за распоряжением имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, в отношении управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, в том числе управляющих компаний, осуществляющих выдачу ипотечных сертификатов участия, контроль за которыми осуществляют территориальные учреждения Банка России, указанные в пункте 2 настоящего распоряжения;
акционерными инвестиционными фондами;
Пенсионным фондом Российской Федерации в части инвестирования средств страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, дополнительных страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, взносов работодателя в пользу застрахованного лица, уплачиваемых в соответствии с Федеральным законом от 30 апреля 2008 года № 56-ФЗ “О дополнительных страховых взносах на накопительную часть трудовой пенсии и государственной поддержке формирования пенсионных накоплений”, поступивших в течение финансового года в Пенсионный фонд Российской Федерации, аккумулируемых Пенсионным фондом Российской Федерации и подлежащих инвестированию им в соответствии с пунктом 3 статьи 14 Федерального закона от 24 июля 2002 года № 111-ФЗ “Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации”;
государственной корпорацией “Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)” в части осуществления функций государственной управляющей компании по доверительному управлению средствами пенсионных накоплений;
управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов в части осуществления деятельности по размещению средств пенсионных резервов и инвестированию средств пенсионных накоплений;
управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, указанными в приложении к настоящему распоряжению.
2. Главное управление Центрального банка Российской Федерации по Центральному федеральному округу г. Москва (Плякин А.В.) в отношении деятельности организаций, расположенных (адрес местонахождения) на территории Центрального федерального округа,
Главное управление Центрального банка Российской Федерации по Санкт-Петербургу (Савинская Н.А.) в отношении деятельности организаций, расположенных (адрес местонахождения) на территории Северо-Западного федерального округа, Южного федерального округа, Северо-Кавказского федерального округа, Приволжского федерального округа, Крымского федерального округа,
Главное управление Центрального банка Российской Федерации по Новосибирской области (Асаралиева М.В.) в отношении деятельности организаций, расположенных (адрес местонахождения) на территории Уральского федерального округа, Сибирского федерального округа, Дальневосточного федерального округа осуществлять контроль и надзор за следующими организациями:
управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, в том числе управляющими компаниями, осуществляющими выдачу ипотечных сертификатов участия, за исключением управляющих компаний, указанных в приложении к настоящему распоряжению, а также управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов в части осуществления деятельности по размещению средств пенсионных резервов и инвестированию средств пенсионных накоплений;
агентами по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев;
специализированными депозитариями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, в том числе специализированными депозитариями ипотечного покрытия, в части осуществления ими контроля за распоряжением имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, в отношении управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, в том числе управляющих компаний, осуществляющих выдачу ипотечных сертификатов участия, контроль за которыми осуществляют вышеуказанные территориальные учреждения Банка России.
3. Пресс-службе Банка России (Граник А.В.) опубликовать распоряжение в “Вестнике Банка России”.
4. Контроль за исполнением распоряжения возлагаю на первого заместителя Председателя Банка России Швецова С.А.
Филипп Габуния
Образование
В 2003 году окончил Государственный университет – Высшую школу экономики по специальности «финансы и кредит».
Профессиональный опыт
С 1999 года – специалист по проведению рекламных кампаний, «Филипп Моррис сэйлз энд маркетинг».
С 2002 года – бухгалтер по оплате счетов, «Филипп Моррис сэйлз энд маркетинг».
В 2003 году – работа по договору оказания услуг, Некоммерческий фонд реструктуризации предприятий и развития финансовых институтов.
С 2003 по 2004 год – работа по договору, «Центр исследования бюджетных отношений».
С 2004 по 2005 год – аналитик, «Центр исследования бюджетных отношений».
С 2005 по 2008 год – старший аналитик, «Центр исследования бюджетных отношений».
В 2008 году – руководитель направления по взаимодействию с федеральными органами исполнительной власти, «Центр исследования бюджетных отношений».
С 2008 по 2010 год – начальник отдела методологии целевого планирования департамента стратегического управления (программ) и бюджетирования, Министерство экономического развития Российской Федерации.
С 2010 года – заместитель директора департамента стратегического управления (программ) и бюджетирования, Министерство экономического развития Российской Федерации, г. Москва.
Занимал должность директора департамента формирования Единого экономического пространства Министерства экономического развития РФ.
Являлся советником председателя Центрального банка РФ.
С января 2014 года – директор департамента коллективных инвестиций и доверительного управления Центрального банка РФ.
Индивидуальное доверительное управление
Индивидуальное доверительное управление — это привлекательный инструмент для частных инвесторов, которые доверяют управление своим капиталом профессионалам. Мы предоставляем возможность комфортного доступа к широкому спектру финансовых инвестиционных продуктов и индивидуальный подход к пожеланиям каждого клиента.
- Универсальная стратегия, которая применяется нами с 2004 года при управлении активами пенсионных фондов.
- Стратегия рассчитана на умеренно-консервативных инвесторов, которые ожидают получить доходность от вложений выше ставок по депозитным вкладам в крупнейших российских банках.
Основные инвестиционные идеи стратегии на 2018 год:
- Ожидание снижения ставок долгового рынка в 2018 году на 0,5-1%.
- Сохранение спроса на рублевые активы на фоне восстановления темпов экономического роста и низкого уровня инфляции.
- Стратегия предполагает активное управление портфелем ценных бумаг.
- Портфель формируется преимущественно из облигаций первого эшелона с целью получения стабильного дохода при низком уровне риска.
- Дюрация портфеля облигаций может меняться в диапазоне от 0,5 до 2,5 лет, что позволяет снизить риски инвестирования. Управляющий может, в случае ухудшения ситуации на рынке, снизить дюрацию или полностью продать весь портфель облигаций. В случае позитивного взгляда на рынок дюрация может быть увеличена.
- Целевая доходность стратегии достигается за счет включения в портфель ликвидных акций (доля не более 10%), имеющих высокий потенциал роста, а также за счет ценового роста облигаций.
- Вложения в акции носят долгосрочных характер, однако стратегия допускает изменение доли активов в зависимости от изменения рыночной ситуации. При резком росте котировок возможно сокращение доли акций с целью фиксации полученной прибыли. В случае коррекции рынка появится возможность вновь приобрести акции по более привлекательным ценам.
Цель стратегии – достижение доходности, которая превысит ставки по банковским вкладам в крупнейших банках России.
Рекомендуемая сумма инвестирования: от 10 млн. рублей.
Рекомендуемый горизонт инвестирования: от 1 года.
- Целевая доходность портфеля: 10,25% годовых. Показатель рассчитан исходя из следующих параметров:
— Прогноз роста акций на 35% в течение года (включая дивидендный доход).
— Ожидаемая доходность облигационного портфеля составляет 7,5% годовых* к оферте / погашению при дюрации 1 год. - Структура портфеля:
— акции 10%;
— облигации 90%.
Устанавливается индивидуально в зависимости от объема портфеля.
Облигации — государственные, субфедеральные, муниципальные, государственных корпораций и корпоративные облигации крупнейших российских эмитентов.
Акции — наиболее ликвидные акции крупнейших российских компаний.
Критерии выбора ценных бумаг
- Высокое кредитное качество эмитента. Рейтинг не ниже ВВ-**, либо участие государства в капитале эмитента.
- Предпочтение отдается облигациям с льготным налогообложением купонного дохода.
Источники: http://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/70551172/, http://events.vedomosti.ru/speakers/gabuniya-filipp-28451, http://www.region.ru/business/asset-management/idu/
Источник: